El futuro de la ‘due diligence’ financiera: tendencias y tecnologías emergentes

La due diligence financiera ha cambiado: lo que antes era un proceso rígido y casi artesanal, hoy es significativamente diferente debido a la influencia de tecnologías novedosas, como inteligencia artificial, blockchain y datos en la nube que revolucionan cada análisis y cada decisión.

Sin embargo, no se trata únicamente de las herramientas: la sostenibilidad, la transparencia y la ética ahora son protagonistas. En este nuevo paisaje, tanto empresas como expertos deben reinventarse, porque la adecuación requiere de aprender un idioma distinto. La digitalización no es solo un avance, es también un salto que redefine el cómo y el porqué.

¿Qué es la due diligence financiera y por qué es fundamental?

La due diligence financiera implica mucho más que revisar números. Se trata de escudriñar el «alma» económica de una empresa a través de un proceso que revela riesgos ocultos y demuestra los activos y pasivos.

Este tipo de análisis es central en las fusiones, las adquisiciones y las inversiones. Con regulaciones que son cada vez más estrictas, su preponderancia crece, dado que asegura que el precio de adquisición sea justo y que no haya sorpresas inesperadas y desagradables.

(Imagen: E&J)

Principales tendencias que están redefiniendo la due diligence

El terreno está cambiando rápido para los proveedores de servicios de due diligence, sobre todo porque la sostenibilidad se ha vuelto en un elemento crucial. Las cuestiones ambientales, sociales y de gobernanza (ESG, por sus siglas en inglés) ya no son un lujo, sino una exigencia. Para las empresas que hacen evaluaciones de este tipo, considerar los factores ESG es una obligación.

Además, también crece el foco en la reputación: los riesgos no siempre son financieros, ya que cosas como los escándalos, los ciberataques y los problemas éticos redundan mucho más que antes.

A su vez, la regulación exige ser más exhaustivos: los marcos legales avanzan hacia una transparencia sin concesiones, por lo que cada transacción demanda un escrutinio meticuloso. Afortunadamente, existen muchas empresas de due diligence financiera que destacan en la implementación de estos procesos, tales como Acquinox Advisors.

Tecnologías emergentes que están transformando el análisis financiero

Las tecnologías emergentes también están reescribiendo las reglas. La inteligencia artificial, por ejemplo, se ha convertido en un cerebro que analiza millones de datos en segundos, encuentra patrones, detecta fraudes y evita errores, todo con el fin de ahorrar tiempo y mejorar la precisión.

La blockchain, tecnología subyacente a Bitcoin, se ha extendido a muchos otros ámbitos porque aporta confianza. Su registro inmutable protege las transacciones y asegura la trazabilidad de los activos, algo muy importante en un entorno donde no es extraño que la opacidad sea un problema.

Paralelamente, la computación en la nube permite trabajar desde cualquier lugar del planeta: simplifica las operaciones, agiliza procesos, conecta equipos y elimina barreras físicas.

Estadísticas sobre due diligence

Según una encuesta de la consultora KPMG sobre due diligence ESG, los dos factores más preponderantes que en 2024 justifican implementar un proceso de este tipo son el valor monetario que resulta de identificar riesgos y oportunidades más tempranamente, y el hecho de que facilita el poder responder mejor a los requisitos normativos.

Por su parte, el 55 % de los encuestados está dispuesto a pagar una prima de entre el 1 % y el 10 % por activos con una alta madurez en ESG. No obstante, el 45 % del mismo grupo de encuestados ha enfrentado problemas en acuerdos como consecuencia de hallazgos relacionados con ESG durante una due diligence y más de la mitad resultó en la cancelación de la transacción.

Está claro que los aspectos ESG se han convertido en un elemento esencial para generar valor al momento de una venta y que los mayores retornos están asociados a un buen rendimiento en estas métricas durante una due diligence.

(Imagen: E&J)

Beneficios de la digitalización en la due diligence financiera

La digitalización acelera y perfecciona: los análisis son más ajustados y detallados y los errores menos frecuentes, debido a que la combinación de las tecnologías mencionadas antes tiene como resultado que los servicios de due diligence financiera se realicen más rápidamente y con mayor precisión.

Igualmente, los costes se reducen, lo que es un alivio para las empresas pequeñas y medianas. Siendo así, la tecnología no es simplemente un aliado: es al mismo tiempo clave para convertir la due diligence en un «arte» ágil, moderno y universal.

Retos en la implementación de nuevas tecnologías

Nunca nada llega sin traer también sus propias barreras, por lo tanto, es inevitable que la adopción de tecnologías emergentes en la due diligence implique desafíos. Primero, los costes iniciales, dado que herramientas como la inteligencia artificial necesitan de inversiones significativas, lo cual puede ser un muro para las pequeñas empresas.

Luego, está el asunto de la capacitación. Sin expertos que dominen estas herramientas, la promesa tecnológica se queda en la teoría. Por otro lado, está el problema relativo a la ciberseguridad, porque más datos digitales significan más riesgos de ataques.

Finalmente, está el escepticismo: modificar sistemas tradicionales no siempre es fácil. Adaptarse a un mundo nuevo tiene un precio y hay que estar dispuesto a pagarlo y poder hacerlo. A pesar de todo, no hay duda: el beneficio supera al esfuerzo.

La ventaja de adelantarse al futuro que espera

La due diligence es muchísimo más que números: es sobre todo poder mirar al abismo y saber encontrar claridad. En la actualidad, se trata de implementar técnicas clásicas, aunque moldeadas por la tecnología y con la guía de lo que es necesario.

En un mundo que no sabe esperar, quien se adapta lidera. Cada dato e innovación es un paso hacia una evaluación más precisa. Al final, quien ve más allá siempre tendrá una ventaja significativa.